UNCHAIN Fesztivál Ez az az esemény, amely Nagyváradon több mint 1 000 vezetőt hozott össze 40 országból, akik a pénzügyi és technológiai ágazat legaktuálisabb témáiról vitáztak. A Banca Transilvania Pénzügyi Csoportot képviselte Aurel Bernat, a Banca Transilvania pénzügyi piacokért és befektetői kapcsolatokért felelős ügyvezető igazgatója, Vlad Micu, az INNO Investments vezérigazgatója, illetve Alexandru Bratu, a Banca Transilvania kártyafeldolgozási és fizetési megoldásokért felelős igazgatója.

A két nap során a pénzügyi szolgáltatások jövőjét meghatározó főbb trendek kerültek előtérbe, a mesterséges intelligencia és az euró bevezetésétől kezdve az azonnali fizetéseken, az eszközök tokenizálásán és a bankok digitális átalakulásán át.



Aurel Bernat, a Banca Transilvania pénzügyi piacokért és befektetői kapcsolatokért felelős ügyvezető igazgatója

A pénzügyi ágazat jövője Közép- és Kelet-Európában (KKE)

• A közép-kelet-európai gazdasági régió elsősorban egy gazdag történelemmel rendelkező földrajzi térség. Ugyanakkor figyelembe kell vennünk, hogy nem állíthatjuk, hogy szilárd kapitalista hagyományok léteznek egy olyan régióban, amely ezt a rendszert csupán az elmúlt 30 évben ismerte meg.
• Hosszú ideig Európa ezen része nem csak a kapitalizmus hiányát, hanem a mozgás- és a véleménynyilvánítási szabadság hiányát is érezte. Ez a hiány pedig egy erősen széttagolt bankrendszerben is megmutatkozott.
• Bár manapság már vannak olyan nagy bankok, amelyek a régióban működnek, és amelyek Nyugat-Európa szempontjából jelentős versenytársaknak tekinthetők, a kihívás továbbra is a köztük fennálló kapcsolatokban, a gazdaságok szerkezetében és – ebből következően – a tőke szerkezetében rejlik. Lényegében a közép-kelet-európai gazdaságok mindegyike elsősorban Nyugat-Európától függ. Ha Romániát vesszük példaként, a függőség elsősorban Franciaország és Németország gazdaságaitól származik, és kisebb mértékben a szomszédos országoktól.

Az euró bevezetése

• Egy polgár szemszögéből az euróövezethez való tartozás kétségtelenül előny: az eljárások egyszerűbbek, gyorsabbak, és az árak megértése is könnyebbé válik. Másrészt a maastrichti kritériumok továbbra is alapvető fontosságúak. Kettő közülük különösen fontos: a 3% alatti államháztartási hiány és a GDP legfeljebb 60%-át kitevő államadósság. Végül azonban ezeknek a feltételeknek a teljesítése politikai kérdéssé is válik, mivel elméletileg ezeknek minden gazdaság számára természetes célkitűzéseknek kellene lenniük.
• Egy másik fontos szempont az euróövezetbe belépő országok GDP-jének nagysága. A folyamatot már végigjárt államok többsége – bár nagyon jó fejlődést mutatott és csatlakozott az Európai Unióhoz – viszonylag kis gazdasággal rendelkezik. Még a régió legnagyobb gazdaságai, Lengyelország és Románia is olyan küszöbértékek alatt maradnak, amelyek az európai élvonalba sorolnák őket. A lengyel gazdaság meghaladja az 1 billió eurót, a román pedig ennek körülbelül a felét teszi ki; a következő évekre vonatkozó becslések pozitívak, de jelenleg 400 milliárd euró alatt van.
• Ebben az összefüggésben azt mondanám, hogy ezek a gazdaságok még mindig rendelkeznek bizonyos fokú rugalmassággal, mivel – legalábbis egyelőre – a saját pénznem megléte versenyelőnyt jelent.
• Ennek következtében, ha a polgárok szemszögéből az euróövezethez való csatlakozás vonzó, kormányzati és gazdasági szempontból a kérdés jóval árnyaltabb, és kétségtelenül továbbra is nyitott marad.

Vlad Micu, vezérigazgató, INNO Investments

A tőke kezelése a mesterséges intelligencia korszakában

• Az INNO a Banca Transilvania Csoport egyik legfiatalabb leányvállalata, amely alternatív befektetésekre specializálódott. Több eszközosztályban is tevékenykedünk, és többek között egy alternatív ingatlanbefektetési alapot is kezelünk.
• Gyakran hallani, hogy a mesterséges intelligencia (AI) algoritmusainak hatékonysága akár 94%-os pontosságot is elérhet, de ez csak akkor lehetséges, ha az adatok átláthatók és jó minőségűek. Romániában sajnos olyan környezetben működünk, ahol éppen ezek az elemek még mindig hiányosak. Átláthatósági problémákkal és a korábbi adatokban fellelhető következetlenségekkel küzdünk, ami miatt a mesterséges intelligencia algoritmusainak bevezetése nehezebb, mint más piacokon. Ennek ellenére továbbra is javítjuk a hatékonyságot az automatizált értékelési módszerek alkalmazásával. Gyorsabban érünk el eredményeket, és bizonyos helyzetekben alacsonyabb költségekkel. Ezen felül rendelkezünk olyan eszközökkel, amelyek segítenek jobb előrejelzéseket készíteni.
• Amennyiben helyesen határozzuk meg a növekedési kritériumokat és következetesen figyelemmel kísérjük azokat, jobban megérthetjük a kereskedés optimális időpontjait, függetlenül attól, hogy vásárlásról vagy eladásról van szó. Ezenkívül gyorsabban és hatékonyabban tudjuk áttekintetni a piacot, ami nyilvánvalóan közvetlen hatással van a döntések minőségére.
• Az emberi szakértelem továbbra is elengedhetetlen. A legtöbb esetben az algoritmusok által generált eredményeket validálni kell. Ezért azt mondanám, hogy a technológia nem helyettesíti az emberi tényezőt, hanem kiegészíti azt. Legalábbis a mi esetünkben az üzleti modellek és döntések még mindig jelentős mértékben az emberi szakértelemre támaszkodnak, míg a mesterséges intelligenciát a hatékonyság és a végrehajtás sebességének növelésére használjuk.

A mesterséges intelligencia és az emberi tényező között

• Nem hiszem, hogy létezne egy egyértelmű válasz vagy határvonal a mesterséges intelligencia és az emberi tényező között. Nincs rögzített határ a kettő között. Ha tevékenységünk teljes spektrumát szemléljük, két szélsőséget látunk. Az egyik végén vannak az ismétlődő, redundáns, RPA-val automatizált folyamatok, ahol az emberi beavatkozás minimális. Ez az első referenciapont. A másik végén olyan tevékenységek állnak, mint a megállapodások kidolgozása vagy a tranzakciók megtárgyalása, ahol a mesterséges intelligenciának csekély a jelentősége, és a döntés lényegében emberi kézben van.
• E két szélsőség között egy széles körű terület húzódik, amely magában foglalja a folyamatokat, az értékeléseket, a piacelemzéseket és az előrejelzéseket, és ahol a mesterséges intelligencia és az emberi tényező különböző arányokban hatnak egymásra. Valójában nem elválasztásról van szó, hanem kiegészítő jellegről. A mesterséges intelligencia értékes eszköz, de az emberi tényező a döntéshozatali folyamat egészében meghatározó szerepet játszik.

Alexandru Bratu, kártyafeldolgozás és fizetési megoldások igazgatója, Banca Transilvania

A Banca Transilvania Pénzügyi Csoport fizetési ökoszisztémája

• A komplexitásról beszélünk. Ugyanis az évek során, lépésről lépésre felépítettük ezt a fizetési infrastruktúrát, és ma már egy nagyon komplex ökoszisztémát látunk.
• A kereskedők igényei továbbra is rendkívül egyszerűek: két-három másodperc alatt lebonyolított fizetéseket, teljes körű jelentéstételt és az összes rendszerükkel való integrációt várnak el, mi pedig mindig is ügyfélközpontú vállalat voltunk, és olyan megoldásokkal segítettük a kereskedőket, amelyeket közösen alakítottunk ki, és amelyekre valóban szükségük volt. Ugyanakkor minden új, általunk kifejlesztett fizetési infrastruktúrával elkerülhetetlenül újabb komplexitási rétegeket adtunk hozzá. Sőt, redundanciapontokat is. Mert igen, papíron vagy a Figma-ban minden egyszerűnek tűnik. De valós időben, különösen nagyszabású műveletek során, a dolgok egyáltalán nem ilyen egyszerűek, és ekkor látszik meg a tapasztalat és a kivitelezés közötti különbség.
• Folyamatosan az operatív kiválóságról beszélünk, de minden új folyamat egyre összetettebb műveleteket von maga után. A mi feladatunk, hogy kezeljük ezt az összetettséget, hogy a kereskedőnek ne kelljen ezzel foglalkoznia. Ugyanakkor óvatosnak kell lennünk: ha túl sok olyan folyamatot vezetünk be, amely nem skálázható megfelelően, az problémát jelent, és ez elkerülhetetlenül alacsonyabb elfogadási arányban fog megmutatkozni.
• Egy szilárd ökoszisztémában működünk, amelyet mind a fizetési megoldások kibocsátásának, mind pedig elfogadásának szempontjából építünk ki. A Banca Transilvania rendelkezik a legnagyobbpiaci jelenléttel ezen a területen, olyan ökoszisztémával, amely integrált termékek széles skáláját fedi le; ez a pozíció azonban nagy felelősséggel is jár az ökoszisztéma további fejlesztése tekintetében.

A fizetési rendszerek új paradigmája

• Mindig készen állunk a jövőre. Ahogy már említettem, folyamatosan építünk a meglévő infrastruktúrára. Számunkra a fizetési elfogadási terület fontos hajtóerő a fizetési infrastruktúra fejlesztésében. Nem feltétlenül a fizetési módok paradigmaváltásáról beszélünk, hanem inkább egy folyamatos, szinte „business as usual” jellegű folyamatról, amelynek során kiépítjük és bővítjük ezt az autópályát.
• Ugyanakkor folyamatosan ki kell igazítanunk azt, amit már felépítettünk: a meglévő kereskedelmi partnerségeinket, az általunk nyújtott szolgáltatásokat, valamint az általunk kiszolgált ökoszisztémát. Éppen ezért mindig nagy felelősségtudattal készítjük elő a teljes infrastruktúrát és a teljes logisztikát, hiszen az, hogy mindig készen álljunk, döntő fontosságú.